原标题：晨会Sx7N焦180226：重点关注家FsWu纺织品、非金t3FN建材、通信行mZda、环保行业、LScq步高、三利htu4

参考行业08F5比公司2018年22倍的PE水平，同时eLty合公司，1）行业龙JFNK地位、2）成熟的渠gtVD运作经验esvK以及3）有效的激励e3zy制，我们Z16D予公司15%~35%的溢价空KiNr（2017-19年利润30%左右的复合VISp速，行业QfIT均在25%左右），2018年25~30倍PE，目标价31.25~37.50元，首次覆盖，kfzk予“买入jOSE评级koyW